本文是一篇企业管理论文，企业作为创新行为的重要主体，其创新活动受多种因素影响。近年来受疫情影响，众多企业面临期望绩效落差，因此，探究期望绩效落差是否以及如何影响企业创新行为具有重要的理论和现实意义。
第1章绪论
1.1研究背景与研究意义
1.1.1研究背景
近年来，伴随着科技革命深入推进，科技创新逐渐成为国家之间竞争的新焦点。国际范围内技术竞争和创新技术的快速迭代也迫切要求我国提升创新能力，因此，我国的“十四五”规划指出，在现代化建设进程中要始终将创新置于最核心的位置，努力在科技领域实现自立自强，从而筑牢国家和社会进步的战略支撑；同时，也应意识到企业在创新中发挥着重要主体作用，要将更多高质量的创新资源集聚到企业，发挥财政对企业科技创新的引导和扶持作用，进一步出台和落实相应的税收优惠政策，提升企业创新能力和意愿。从企业层面来看，技术创新活动通常有着前期投入成本较高，活动周期较长且结果高度不确定的特点[1]，这使得企业在实施创新行为时会综合考虑多种因素，例如经济政策[2-4]、财税制度[5-7]和市场竞争[8-10]等外部环境因素，以及企业的资源禀赋[11,12]、治理结构[13-15]、高管层特质[16,17]、人力资本[18,19]等内部环境因素。当前，受到市场竞争加剧以及新冠疫情的影响，诸多企业绩效表现不佳，难以达到预期的目标状态，因此，期望绩效落差情境下企业的创新行为成为管理理论界和管理实践中关注的重要问题[20]。
国内外诸多学者从企业行为理论、前景理论和威胁刚性理论等不同理论视角对期望绩效落差状态下的企业创新行为进行了检验和阐释，进而得出了不同的研究结论。比如，部分研究认为期望绩效落差与企业创新行为之间存在正向关系[21,22]，也有部分研究则认为期望绩效落差与企业创新行为之间存在反向关系[23,24]。分析这些研究得出不同结论的原因发现，现有研究大多考虑了不同的情境因素并且基于不同的样本进行阐释和检验，比如将外部因素设定在社会网络[25]、产业特征[26]、环境动态性[27]等状态下，将内部因素设定在冗余资源[28]、管理者品质[29]、社会地位[30]等状态下，或者将情境因素设定为上述内外部因素的特定耦合状态。
1.2研究思路与结构安排
1.2.1研究思路
本研究根据“问题发现——问题提出——问题归因以及验证”的思路展开。首先，通过分析中国企业整体经营现状及以及梳理相关文献发现，期望绩效落差会对企业创新行为产生重要影响，但对于这一问题已有文献并未得出一致的结论，其主要原因是不同文献在研究时所基于的理论不同，所采用的样本和所考虑的情境因素也不同。因此，理论研究需进一步探究期望绩效落差与企业创新行为间的关系，本文由此提出了“期望绩效落差是否以及如何影响企业创新行为”这一研究问题。
其次，基于本文的研究框架与研究问题，继续梳理相关文献发现，期望绩效落差下企业创新行为受到高管持股水平与创新资源等情境因素影响。一方面，企业实施创新行为的风险以及企业绩效与高管人员的利益和声誉息息相关。当面对期望绩效落差时，高管人员作为决策参与者会积极进行问题搜寻。其中，开展创新行为虽然可能帮助企业摆脱绩效困境，但是创新活动的高风险性也意味着高管人员要面对创新失败的追责风险。因此，企业应该通过恰当的公司治理机制，激励高管人员基于企业长期利益的考量积极做出实施创新行为的决策。基于此，本文将高管持股水平作为影响企业期望绩效落差和创新行为关系的重要情境变量。另一方面，企业开展创新活动往往需要投入大量的人力和物力资源。人力资本是企业创新活动取得成功的关键资源要素，企业拥有充裕的人力资本可以强化企业物质资源对创新活动的促进效果；同时，高质量的人力资本往往具有较高的受教育水平，具有积极的创新性思维和敢于冒险开拓的精神，当企业面临期望绩效落差状况时，这部分人员往往能够发挥“穷则思变”的意识，并且身体力行带动其他企业成员支持企业实施创新行为，减少企业开展创新活动的阻碍，保障创新活动顺利进行。因此，本文基于这一考虑引入了企业人力资本作为情境因素。同时，财政科技补贴是政府为鼓励企业开展创新活动而提供的无偿物质资源，能够补充企业创新活动所需要的资源，缓解创新风险。获得财政科技补贴从另一个角度也说明企业通过了来自政府部门的监管和技术认证，这利于化解企业融资压力，为企业实施创新行为提供进一步的资金保障。基于以上考虑，本文将财政科技补贴作为外部资源情境纳入研究模型。进一步地，在企业实际经营过程中，高管持股现象和创新资源情境往往同时存在，二者共同对期望绩效落差下企业的创新行为产生影响。
第2章相关概念与文献综述
2.1相关概念
2.1.1企业创新行为
熊彼特[44]指出从最根本上来看创新的内涵便在于建立新的生产函数，也就是更新现有生产要素的组合方式，从而提高生产力。熊彼特创新理论提出企业创新行为具体可以分为5类：推出新产品或改进现有产品、创造新工艺或改进现有工艺、开发新市场、取得新的原材料渠道、产生新的组织和管理形式。伴随着技术的迅速发展和更迭，创新活动的复杂性更高，创新行为实施过程中所需要的人力和物力资源也更多，创新行为的产生不断由个体向组织进行过渡，大量的创新行为由企业实施，创新逐渐演化为一种商业化行为[41]。因此，学者们提高了对企业作为主体的创新行为的关注度，相应地，企业创新领域的研究也大量增多。同时，通过梳理已有文献发现，在当前的理论研究和企业管理实践中，企业创新行为更多地是指企业的技术创新行为。从测量角度看，大多数研究将企业创新行为界定为企业的研发投入水平，通过研发投入规模衡量企业的技术创新力度，如王新红等[42]，郑志刚等[43]都采用了这种做法。
2.1.2期望绩效落差
企业行为理论指出，当企业未能达到目标的绩效水平时，决策者会表现出不满并积极寻求问题解决方案[44]。在此基础上，行为理论的学者提出了期望绩效落差的概念。期望绩效落差即企业未能达到期望绩效水平时，实际绩效水平与期望绩效水平之间所存在的差距[45]。企业在制定决策时往往会以期望绩效落差为重要参考依据，对期望绩效落差的解读是企业制定决策的前提之一[46]。诸多企业往往将期望绩效落差视为一种“损失”状态，在此状态下，企业会开展问题搜索并寻求解决方案以便于改善绩效。
2.2期望绩效落差与企业创新行为的相关研究
2.2.1期望绩效落差对企业创新行为的积极影响
部分研究以企业行为理论和前景理论为基础，从“穷则思变”的角度探究期望绩效落差对企业创新行为的影响作用，认为绩效表现不佳会激励企业通过“求新”走出经营困境，企业会提高创新力度，增加新产品研发投入，并试图通过推出新产品提高利润[65]。李溪和郑馨等[1]的研究发现当企业未能达到理想的绩效水平时，随着落差程度加深，企业创新投入也呈上升趋势，这一结论拓展了期望绩效落差对企业创新行为的影响研究。王菁[66]的研究发现，绩效差距扩大会激发管理者的问题搜寻意识，管理者会通过增加研发投入提高创新水平获取竞争优势，该研究同时发现非国有企业和无政治关联的企业期望绩效落差和研发投入之间的正向关系更强。王旭和王兰[67]从绩效反馈视角对企业绿色创新活动的前因进行探究，并引入高管激励和产权制度作为边界条件，发现绩效逆差对绿色创新有显著驱动作用。
部分研究将决策风险考虑在内，通过对决策者的风险行为和风险类型的解释探索绩效落差对企业创新行为的积极效应。Wehrung[68]检验了期望绩效落差状态下企业的风险追求行为，相比于收益状态，当管理者面临损失领域的决策问题时，更倾向于开展高风险的创新活动。贺小刚和连燕玲等[69]从经营状况这一内源性因素出发实证分析中国家族企业的风险决策机制，其研究发现绩效落差程度的扩大会使企业冒险开展破坏性活动和创新性活动的意愿提升。王菁和程博等[70]出于对决策者扭转不利局面的意图和风险承受度的考量，发现期望绩效落差能够激励企业不断调整和优化资源配置，扩大研发投入将成为期望绩效落差状态时易被决策者接受的方案。唐朝永和陈万明等[71]基于企业调查数据，证实了衰落背景下组织惯例更新越快，企业环境适应性越强，决策者风险接受能力越强，越能够致力于开展失败学习活动和创新活动。李健和曹文文等[72]的研究结果表明经营绩效落差和创新持续性之间存在正相关关系，并且民营企业经营期望落差对创新持续性有着更强的积极影响。
第3章 理论分析与研究假设 ............................... 21
3.1 期望绩效落差影响企业创新行为的机理分析 .............. 21
3.2 高管持股水平的调节作用分析 ................. 22
第4章 研究设计 ................................. 28
4.1 样本选择与数据来源 ......................... 28
4.2 变量测量 ............................. 29
第5章 实证结果分析 ............................... 34
5.1 描述性统计和相关性分析 .......................... 34
5.2 回归结果分析 .................................. 37
第5章实证结果分析
.1描述性统计和相关性分析
本文借助STATA17统计软件进行描述性统计分析，其结果如表5-1所示，统计结果包含变量的平均值（Mean）、标准差（SD）、最小值（Min）和最大值（Max）四个维度。
根据表5-1可知，本研究中样本企业期望绩效落差的平均值为0.0158，标准差为0.0326，最大值为0.2122，最小值为0.0000
