本文是一篇审计风险论文，本文在初步了解问询函制度和三大交易所问询函的基础上，对问询函进行分类和现状研究，不同类型的问询函的问询重点和提示的风险不尽相同。定期报告类问询函，通常是起源于异常的财务数据和异常的经营状态，一般涉及多个科目、多项认定和多项风险，主要关注财务数据的真实性、关联方及其交易、资金的违规占用和违规担保问题。
1绪论
1.1研究背景及意义
1.1.1研究背景
党的二十大报告中指出，要构建高水平社会主义市场经济体制，需要深化金融体制改革，强调加强现代金融监管手段，依法将各类金融活动全部纳入监管，以维护金融市场稳健运行，规范金融市场发行和交易行为，守住不发生系统性风险底线。无独有偶，在2023年10月底中央金融工作会议中，首次提出金融强国目标，提出要全面加强金融监管，完善金融体制，才能防范和化解风险，推动我国金融高质量发展。这些会议无不体现了金融监管的重要性，其中根据2018年《证券交易所管理办法》，证券交易所更是牢牢占据了资本市场“一线监管”的地位，而证券交易所非处罚性监管的基本方式之一就是问询函监管。
证监会早在2002年就首次提出“非行政处罚性监管”这一概念。2013年7月1日上交所率先进行了信息披露直通车改革，深交所在2014年1月13日紧随其后进行系列改革，这是我国信息披露模式与一线监管模式的重大改革，其中问询函制度是借鉴国际通用范例并结合我国实际做出的创新性突破。这一改革全面实施后，上市公司信息披露的方式从“先事前审核再公开披露”转变为“先公开披露再事后审核”，即：上市公司可以先直接公开发送相关披露文件，再由交易所的审查人员对披露文件进行实质审查。如果对披露信息的真实性、完整性存在怀疑，特别是投资者重点关注的事项，可以发出问询函要求上市公司进行自查、补充或更正，而后根据回函情况决定是否进行二次发函，以上的发函及其回函信息均会在公开平台进行实时公布。这一改革推动了我国问询函制度的发展，而后问询函形式的非处罚性监管方式成为了事务所事后监管主要途径之一。
1.2文献综述
1.2.1关于问询函的研究
交易所问询函制度是我国非处罚性监管的创新性成果，主要是为了提示上市公司风险并督促其提高信息披露质量，而后达到保护投资者权益和维护市场秩序的效果。以下主要从问询函的影响因素及效用出发，对目前的研究现状进行梳理：
（1）问询函的影响因素影响
问询函的因素包括企业内部控制、财务会计水平和审计行为等。余明桂和卞诗卉（2020）认为高质量的内部控制，能够抑制高管机会主义行为并完善员工专业能力培养，进而提高会计信息质量以及减少被问询的概率[1]。全怡等（2022）从企业高管中的董事会秘书的财务背景入手，实证分析证明：董秘的财务背景能够显著降低收函的概率、次数、字数及延期回函的概率[2]。陆明富（2022）则从连锁董事入手进行探讨，认为交易所的问询函具有行业内的同群效应，连锁董事能够通过完善内控和降低企业违规行为发生概率，进而降低被监管问询的可能性[3]。刘颖斐等（2023）从外部治理手段之一的外部审计出发，以审计报告为视角进行探究，结果表明关键审计事项与企业被问询的概率显著正相关，其中非常规关键审计事项更能为交易所的监管提供线索[4]。郝晓敏和王永海（2022）从审计师的专业能力出发，研究认为审计师为了维护声誉、避免“诉讼危机”，更加有动机以自身积累的经验来提醒客户关注特定事项，继而提高披露质量、降低被问询的风险[5]。
（2）问询函的效用
从证券市场反应的角度看。陈运森等（2018）研究表明：问询函制度在信息披露监管方面能够发挥监管效用，证券市场会对发函及收函做出明显不同的反应，也就是说：收函作为一种负面消息的表现显著为负，回函作为一种正面消息的表现显著为正，而且这种反应在崩盘风险越大的企业中更加显著[6]。张俊生等（2018）也肯定了预防性监管的作用，指出年报问询函在降低上市公司股价崩盘这方面能够发挥作用，而且这种作用在信息透明度较低的公司中会更加显著[8]。罗琦等（2023）指出问询函监管能够提高股价信息含量从而改善资本市场信息效率，而且函件中问题数目的多少、公司回函时间的长短，都会对问询函监管与股价信息含量之间的关系产生影响[7]。WuZhanchi和Yuan Yu（2022）[46]和Zhou Hui（2023）[47]，对中国的上市公司问询函信息进行研究，均认为被问询公司的股价会受到问询函制度的影响，在收到问询函后其中会包含更多公司层面的信息，此外，后者还提出这一作用受到接收问询函的频率、是否要求会计师事务所发表鉴证意见以及问询函的问题数量的影响。
2相关理论概述
2.1交易所问询函相关概述
2.1.1交易所问询函的定义及构成要件
（1）定义
交易所具有监管职能，其对上市公司信息披露行为的监管行为属于事后监管，最常用的手段之一就是发放问询函。我国的交易所问询函是由证券交易所发出的，要求特定的上市公司及相关中介机构在规定期限内补充披露信息的函件。如果上市公司回函信息仍旧模糊不清、有所遗漏，交易所可再次发函，要求上市公司继续补充。由于问询函监管没有处罚性质，故而与谈话提醒、责令改正、记入诚信档案、要求报送专门报告等方式，又被称为非处罚性监管。发放问询函的目的在于规范上市公司信息披露行为、提高信息披露质量，进而规范证券交易市场、保护投资者权益。
（2）构成要件
交易所问询函包括：问询标题、问询主体、问询客体、问询内容及问询时间。
①问询标题。问询函的标题并没有统一的规范，但是标题中往往包含：被问询上市公司的名称，如“××股份有限公司”、“××集团股份有限公司”。除此之外，还包含一个明显的关键词，如“年报问询函”、“关注函”、“关联交易”、“重组问询函”等，通过这些词汇可以直截了当的捕捉问询重点。
②问询主体。广义的问询函是指由交易所和证监会发出的问询函。本文所指的问询函及其发出主体范围更加狭隘，仅指的是我国的三大证券交易所，即：上交所、深交所和北交所。从交易所的组织架构来看，上交所和深交所发出问询函的是其经理层下属的上市公司管理部和创业板公司管理部；北交所发出问询函件的是下属的上市公司管理部。
2.2审计风险评估相关概述
2.2.1风险评估程序概述
现代风险导向审计，强调在审计之初实施风险评估程序，通过了解被审计单位及其环境，运用询问、观察、检查、分析程序的方法，最大限度得识别和评估重大错报风险。在这一过程中伴随着对审计风险的调整，特别强调对外部信息的收集和使用，要求充分利用企业内外部信息，运用职业判断进行分析识别，可以使用的外部信息包括：宏观经济统计数据、行业研究报告、交易所问询函、其他中介机构出具得各类型报告意见等。
3问询函在审计风险识别与评估中应用的分析............................20
3.1交易所问询函现状.........................20
3.1.1年度分布情况...................................20
3.1.2不同类别分布情况................................22
4*ST西发案例介绍....................................34
4.1案例选择原因....................................34
4.2案例公司简介.......................................34
4.3*ST西发近几年的负面事件.......................34
5*ST西发案例分析.................................42
5.1利用问询函识别与评估重大错报风险............................42
5.1.1未决诉讼..............................42
5.1.2资金占用问题...................................45
5*ST西发案例分析
5.1利用问询函识别与评估重大错报风险
5.1.1未决诉讼
自2018年6月后，*ST西发陆续暴发了多起诉讼、仲裁案件，严重影响企业正常经营。下表5.1是关于*ST西发近五年的年报问询函中关于诉讼案件的概况。仅未决诉讼这一事项，在2018年占问询问题总数的比例高达50%，此后四年时间里，随着诉讼案件不断地被解决和产生，这一占比也在不断起伏波动，但诉讼事项至今仍未完全解决。诉讼案件进展、诉讼产生大量的预计负债等会计处理问题、诉讼导致企业利润下降及持续经营能力重大不确定性问题等，这些问题仍旧是交易所问询的重点，也是非标审计意见形成的主要基础，比如中兴财光华对*ST西发2019年的财务报表出具了保留意见，而保留意见形成的基础就包括未决诉讼导致*ST西发银行存款账户等有关资产被冻结，且公司未能与债权人协定有效解决方案，导致公司持续经营能力产生重大疑虑。
6研究结论与研究建议
6.1研究结论
本文在初步了解问询函制度和三大交易所问询函的基础上，对问询函进行分类和现状研究，不同类型的问询函的问询重点和提示的风险不尽相同。定期报告类问询函，通常是起源于异常的财务数据和异常的经营状态，一般涉及多个科目、多项认定和多项风险，主要关注财务数据的真实性、关联方及其交易、资金的违规占用和违规担保问题。重组类问询函主要关注的是交易方案、标的资产、业绩承诺和重组方案调整这四方面。其他类问询函篇幅相对较短，问询事项多样但针对性强。
在对问询函进行统计分析地过程中，最终选择以*ST西发为案例研究对象，分析的问询函包括：定期报告问询函中的年报问询函和半年报问询函，其他类问询函中的关注函。通过对交易所发出的问询函及其回函
