本文是一篇国际金融论文，本文从当今世界“逆全球化”态势愈演愈烈的现实背景出发，基于现有的关于进口关税对企业全要素生产率影响的理论，分析了中国进口关税对于企业全要素生产率影响的理论机制。运用改进的全要素生产率计算法即 LP 方法来计算企业的全要素生产率以克服传统 OLS 方法可能存在的内生性问题和样本选择性偏差问题。
第一章 绪论
第一节 研究背景和意义
一、研究背景
自 2001 年中国加入世界贸易组织之后，便投身到了经济全球化的建设之中。在全世界各国多边自由贸易体制的总框架下，连年降低本国的进口贸易壁垒，坚持对外开放的方针从没有改变。
在贸易领域方面，中国加入世界贸易组织时曾经承诺将关税水平降低到 10%。然而通过逐年分步骤降低关税，中国的关税总水平在 2010 年来到了 7.5%的水平线上，已然接近诸多发达国家的关税水平，超额完成了任务。而在投资领域中国同样交出了一份漂亮的答卷，为了加强中国在金融领域与外国的联系，政府持续出台政策，不断减少外商投资准入负面清单，以开放一百二十个部门的成绩远超入世时所定下的开放一百个部门的承诺，要知道发达国家的平均承诺也只是开放一百零八个部门。
然而就在中国为建设经济全球化做出自己贡献的同时，以美国为代表的许多西方发达国家却在阻碍着贸易自由化的进程。
2018 年 3 月 22 日，美国时任总统唐纳德·特朗普在白宫签署总统备忘录，正式宣布对中国发起“301 贸易调查”，计划对从中国进口的价值约 600 亿美元商品加征进口关税。此后经过中美双方长达数月你来我往的多回合谈判后，美国方面于 2018 年 7 月 6日甚至放话称要对中方全部 5000 亿美元销售至美国的产品加征关税。
这一轮贸易战对许多与美国有贸易往来的中国企业受到了巨大损失，比如中兴通讯公司。2018 年的 4 月 16 日，美国商务部发布声明称，由于中国的中兴通讯公司单方面违反了与美国政府在 2017 年达成的双方和解协议，将禁止中兴通讯公司向美国出口其产品，且直到 2025 年 3 月 13 日为止，美国本土企业也将被禁止向中兴出售零部件、产品和技术服务等。
第二节 研究思路与研究方法
一、研究思路
本文将遵循从现实背景出发，以经济现象入手，发现、探索问题形成的内在机理，学习并总结现有文献，提出可能的理论解释，最后对理论解释进行实证检验的总体思路开展研究工作。
具体来说：一是从中国的现实经济问题出发选择研究主题；二是通过总结提炼，提出需要解决的关键科学问题；三是对现有文献与理论的梳理、分析与总结；四是构建适于分析研究主题的全要素生产率计算办法，以及进口关税对其影响的理论模型；五是将1998-2007 年度的中国工业企业数据库的数据与 WTO 关税数据库、世界银行关税数据库匹配后进行实证分析，以检验由理论模型得出的假说正确性；六是梳理总结本文得出的结论以及其所蕴含的政策意义。
在研究方法上，本文以文献梳理与理论机制推导为基础，通过企业层面微观视角，结合国内外关于进口关税与企业全要素生产率之间关系的最新研究成果构建实证模型，以此研究进口关税对企业全要素生产率的影响。具体包括：
（一）理论推导与模型构建
本文采用归纳、总结、对比等方法，通过梳理分析国内外关于进口关税、全要素生产率、进口关税对全要素生产率的影响等方面的理论文献，结合中国经济发展的现实问题，提出如下假说：进口关税削减总体上对中国企业的全要素生产率提高有利，但是效率较低的企业相较于高效率企业更难从中获利，甚至可能有反作用。
第二章 文献综述
第一节 全要素生产率核算方面的文献
全要素生产率的最初解释是总产出中所无法由劳动、资本等投入要素来解释的“剩余”部分。索洛（Solow, 1956）认为，经济的增长在总体上可以被分解为资本的增长、劳动要素的增长和“被忽视的其他因素（即后来被称为的索洛剩余，Solow Residential）”的增长，同时他还计算了经济增长过程中上述三种因素的贡献率。这个“被忽视的其他因素”便是“全要素生产率（TFP）”，作为经济概念，它所体现的是生产率的本质——由初始的要素投入转化为最终产出的总体效率。在经济合作与发展组织推行的《生产率测算手册》中，生产率被定义为“一个系统的总产出量与几种要素的实际投入之比”。虽然在某些现存文献中，全要素生产率被用来表示为技术水平，但实际上，除开技术水平，TFP 还另外反映了诸如管理水平、政策环境以及统计口径等要素。
近年来，由于信息化技术的快速发展，其在计量经济、统计中得以广泛应用，对TFP 的研究也因此在国内外经济研究领域逐步扩展。在成为用来分析经济增长源泉、预测潜在产出的重要变量的同时，TFP 的核算方法也获得了不断改进。目前，主流的全要素生产率核算方法主要有以下几种，其差异主要体现在如何测算要素投入量以及估计方法的不同两个方面。
第一种是函数法。
最早提出并使用这一方法计算全要素生产率的是索洛（Solow, 1956），索洛模型首先对生产函数提出了一系列假设：劳动增长率、技术水平增长率和储蓄率都是外生变量；劳动和资本作为投入要素并且互相可以替代；投入要素的边际产量递减；规模报酬不变等。在以上假设前提下，再以最小化成本作为约束条件，经推导得出由各投入要素的产出弹性所构成的回归方程，最后使用最小二乘法（OLS）计算索洛余量（Solow residual）。之后 Caves 等（1982）以及 Hall（1989）在索洛模型的基础上，又各自将全要素生产率的核算扩展到了不完全竞争的情形和规模报酬可变的情形。
第二种是增长核算法（Growth Accounting）。
Griliches 和 Jogenson（1966）提出了一套相对更完善严谨的增长核算模型，并被各种国际经济组织和发达经济体所广泛采用。他们在传统的增长核算模型中创新地将国民收入核算体系、指数理论（index number theory）、企业理论、投资理论等融入其中。而在投入要素方面，他们还考虑了教育、健康等因素对劳动力质量的影响；将“资本服务”、“生产力衰退”、“存量资本最大服务年限”等概念引入到对资本要素投入进行估算的方面。
第二节 进口关税对全要素生产率的影响文献
进口关税对全要素生产率的影响这一课题，其实可以追溯到早期对自由贸易与经济增长关系的研究，由此也诞生了许多经典的理论与文献。从古典贸易理论和新古典贸易理论出发，早期的古典与新古典理论认为贸易会发生在具有不同比较优势的国家之间，而一个国家在哪个行业具有比较优势取决于其所拥有的先天优势（要素禀赋）和后天优势（技术、经验等），自由贸易使得不同国家各自生产其具有比较优势的产品从而推进了社会分工，而这种社会分工将会提升整个社会的效率。然而 Krugman（1979）指出，只要将“规模经济”与“不完全竞争”的概念与古典贸易理论结合起来，即使是两个具有相同要素禀赋和技术水平的国家之间也会发生贸易往来。而由此导致的进口关税削减则提高了本国企业的竞争压力，这些企业在竞争压力下为求生存便会增加产出，而由于“规模经济”的存在，这一行为最终会提升全要素生产率。之后 Helpman 和 Krugman（1987）更进一步，他们为上述引入了“规模经济”与“不完全竞争”的贸易模式提供了更加全面而完善的理论，其研究得到了相似结果——自由贸易扩充了一国的市场规模，也带来了 TFP 的增长。Grossman 和 Helpman（1990）分析了进口关税削减对 TFP的影响，他们的研究与 Krugman（1979），Helpman 和 Krugman（1987）有一个共同点，即都具有企业同质性的假设。然而事实上，企业异质性假设才是更符合实际情况的。不论是企业规模、生产的产品种类、生产过程中使用的投入要素、企业的管理水平以及企业政策，更方各面都展现出了不同企业各自的差异以及独特性。
第三章 理论机制与模型设定..............................19
第一节 进口关税对全要素生产率影响的理论机制............................19
第二节 进口关税对 TFP 影响的相关模型及 TFP 计算方法...........................20
第四章 数据处理与描述性统计....................................23
第一节 数据来源介绍与数据处理...................................23
第二节 描述性统计与相关检验..............................26
第五章 进口关税对全要素生产率影响的实证研究..........................30
第一节 进口关税对全要素生产率的平均效应.........................30
第二节 进口关税对全要素生产率的异质性影响........................32
第五章 进口关税对全要素生产率影响的实证研究
第一节 进口关税对全要素生产率的平均效应
本文利用面板回归对前文所设定的计量模型（3-1）进行回归分析。表 5-7 的（1）-（6）列报告了逐步加入所有控制变量的进口关税对企业全要素生产率影响的回归分析结果。从其结果来看，在所有列出的回归中，进口关税对企业全要素生产率的估计系数 1均为负值，且在 1%的置信水平上显著。
回归结果第（1）列显示，进口关税每上升 1%，企业的全要素生产率将降低 0.0346%。这与本文所提出的假说 1 相符合，如果进口关税上升，则企业全要素生产率将下降；而若进口关税下降，将会提高企业的全要素生产率。从第（2）列开始加入各种控制变量，首先加入 ownship（企业所有制
